vragen

Vraag: Hoe wordt het signaal bepaald?

Antwoord: Het signaal wordt bepaald door het Exponential Moving Average (EMA) van het betreffende fonds of index. Door met Exponential Moving Averages te werken wordt het signaal van de ruis gescheiden.

Vraag: Wanneer stapt het model in?

Antwoord: Het model stapt in, indien  de waarde van het signaal hoger is dan de berekende instapwaarde

Vraag: Wanneer stapt het model uit?

Antwoord: Het model stap uit, indien de waarde van het signaal lager is dan de berekende uitstapwaarde

Vraag: Hoe wordt de instapwaarde berekend?

Antwoord: De instapwaarde wordt berekend door van het laagste minimum van het signaal, wat gehaald is nadat er uitgestapt was, te vermeerderen met het instappercentage
 

Vraag: Hoe wordt het instappercentage bepaald?

Antwoord: Het instappercentage wordt bepaald door het rendement van de prestaties van het model t.o.v. de actuele waarde te maximaliseren.  Het optimale instappercentage is het instappercentage met de beste prestaties van het model.
 

Vraag: Hoe wordt de uitstapwaarde berekend?

Antwoord: De uitstapwaarde wordt berekend door van het hoogste maximum van het signaal, wat gehaald is nadat er ingestapt was, te verminderen met het uitstappercentage 

Vraag: Hoe wordt het uitstappercentage bepaald?

Antwoord: Het uitstappercentage wordt bepaald door het rendement van de prestaties van het model t.o.v. de actuele waarde te maximaliseren. Het optimale uitstappercentage is het uitstappercentage met de beste prestaties van het model.

Vraag: hoe wordt de trendmatige ontwikkelingen in het model meegenomen?

Antwoord: de trendmatige ontwikkeling wordt bepaald aan de hand van de groei c.q. afname van b.v. het Exponential Moving Average (EMA).

Vraag: Wanneer wordt er gesimuleerd met  het ‘moment van instappen’ als ‘einde dag’ en wanneer wordt er gesimuleerd met het ‘moment van instappen’ als ‘volgende dag’?

Antwoord: Als een order die geplaatst wordt dezelfde dag nog verhandeld kan worden dan wordt in de simulatie gewerkt met ‘einde dag’. Als een order die geplaatst wordt pas de volgende dag uitge-oefend wordt dan wordt in de simulatie gewerkt met ‘volgende dag’. B.v. orders in trackers van de AEX kunnen dezelfde dag verhandeld worden; order is het fonds OBAM, mits voor 16:00 geplaatst worden de volgende dag uitgeoefend. Het model houdt hier rekening mee.

Vraag: wat is EMA(50)?

Antwoord: Exponential Moving Average waarbij de laatste waarde wordt bepaald door het ‘exponentieel’ gewogen gemiddelde te nemen van b.v. de afgelopen 100 dagen. Door met het gewogen exponentieel gemiddelde te werken wordt de trend beter zichbaar en voorkom je analyses gebaseerd op dagelijkse fluctuaties.

Vraag: Op welke fondsen/indices werkt het model het best?

Antwoord: De prestaties van het model zijn het beste op die fondsen en indices die een wat hoger volatiel karakter hebben, die fondsen en indices die sterk kunnen stijgen maar die ook, als het minder gaat, harder dalen. Voorbeelden van indices zijn de Straight Times Index, de Hang Seng Index, Brasil Bovespa Index. Echter ook voor de europese en noord-amerikaanse indices worden prima prestaties behaald. Voorbeelden van fondsen met een wat hoger volatiel karakter waar het model goede resultaten op behaald zijn: OBAM, Intereffekt China Warrants en Delta Deelnemingen Fonds?

Vraag: Hoe werkt het model als het op aandelen wordt toegepast?

Antwoord: Het model kan ook worden toegepast op aandelen, alleen bij aandelen in individuele bedrijven is het vaker dat er op dagbasis koerswisselingen (dalingen/stijgingen) zijn van meer dan 15%. Over het algemeen gaan de meeste in/uitstappercentages gaan tot ±10% van de actuele waarde. Indien er dus dalingen c.q. stijgingen zijn van meer dan 10% op een dag dan vangt het model dit niet op.

Vraag: zijn de prestaties van het model altijd beter dan de actuele waardes van het fonds/index?

Antwoord: nee, niet altijd. Zeker over korte periodes (e.g. minder dan een kwartaal) kan het zijn dat er te vroeg/te laat is in/uitgestapt. Over langere periodes laat het model over het algemeen wel een betere performance zien.